企业年金市场重新洗牌 多模式年金争夺战起硝烟

日期:  2008-08-19

简要内容:两批企业年金“选秀”收官后,年金市场开始重新洗牌。企业年金的账户管理工作不仅是对资金存取、本金与收益的记账,而且更是与企业的人力资源管理紧密相关的一项工作,是一本“人事账”。在银行、保险发力“3+1”模式时,一些只拿到一种年金管理资格的机构,多数则面临被选择的尴尬处境。

两批企业年金“选秀”收官后,年金市场开始重新洗牌。银行、保险同时拥有三个年金管理资格,“一鱼三吃”现象的出现使得市场甚为推崇的“2+2”无缝连接的标准企业年金计划模式逐渐被打破,竞争格局开始呈现“3+1”、“2+2”、“2+1+1”的多种组合模式。

从目前的年金竞争格局来看,“3+1”模式大有赶超“2+2”的态势。拿到三种年金管理资格后的银行、保险,近期开始悄然发力。本报记者从市场上了解到,建行、工行在“3+1”模式的企业年金项目上已有所斩获,而拿到账管资格后的养老保险公司,在参与企业年金过程中的优势更为明显。

企业年金的账户管理工作不仅是对资金存取、本金与收益的记账,而且更是与企业的人力资源管理紧密相关的一项工作,是一本“人事账”。一位业内资深人士解释说,“人事账”具体包括企业分层级的组织架构、不同员工职级所对应的单位权益归属、员工在系统内的异动调整等。“账管是很琐碎、很细致的,也是体现服务环节最多的一个领域,客户最关心的信息都是通过账管表现出来的。”

事实上,在企业年金发达市场,保险公司在账户管理方面一直扮演着“领头羊”角色。以香港强积金为例,目前已经有2500多亿港元的规模,整个市场当中,前三大账户管理机构均为保险公司,汇丰人寿、宏利保险、友邦保险累计市场份额超过60%。

市场人士表示,由于参与其中的机构数量减少,“3+1”模式可以使整个流程运转效率更为高效,减少企业客户和多个企业年金主体之间的磨合时间,也使市场从之前对资格的选择转变为对机构的选择,而这也符合“优化资源配置,便于机构发展”的监管导向。

值得一提的是,虽然在国内企业年金投资决策上,目前普遍由企业进行选择,但考虑到未来可能出现个人投资转换功能的需求,少数年金管理机构已经做好了相关系统方面的准备。  不过,仍令年金管理机构感到困惑的是,虽然对客户做到了无缝连接,但各个角色人之间的对接仍存在一定问题,即每个行业在对接等问题上没有一套统计的标准。据知情人士透露称,由和平安养老牵头的保险业对接标准工作已于今年五月启动,包括制定术语、标准、接口等。

在银行、保险发力“3+1”模式时,一些只拿到一种年金管理资格的机构,多数则面临被选择的尴尬处境。自两批年金资格公布后到现在,一部分机构甚至出现了“无米下锅”的窘境,有消息称,企业年金市场将演变成“优胜劣汰”的竞争格局,对于那些一直没有业务进账的年金管理机构,监管机构将考虑选择性“收牌”策略。(来源:人民网 2008.8.19)